La hipoteca de la conversión de equidad casera de FHA (HECM) lleva el tipo de interés más bajo pero también tiene los valores máximos más bajos. Éstos varían por el condado y la gama a partir del $154.896 a $280.749. (Los límites del condado de FHA se pueden encontrar en el encargado casero de https://entp.hud.gov/idapp/html/hicostlook.cfm.) Fannie Mae tienen un tipo de interés más alto pero su límite del valor máximo es un uniforme $322.700.

Tienes una casa digno de $300.000, bien sobre el máximo de FHA de $184.666, que se ata al valor casero mediano en tu condado. La línea de crédito del máximo HECM disponible para ti es $120.252 y se basa en $184.666 más bien que $300.000. (La línea de crédito se puede retirar inmediatamente como una suma global, o en un cierto plazo como prefieres).

Tu línea de crédito bajo programa casero del encargado de Fannie Mae es más alta, $132.753, porque se basa en $300.000, el valor real de tu hogar. El valor más alto más que el tipo de interés más alto bajo este programa.

En vez de tomar una línea de crédito, podrías elegir para recibir una cuota para mientras vivas en la casa. Podrías dibujar $883.16 HECM y $1.162.06 inferiores debajo del encargado casero.

El otro lado de la moneda es ése debido a el drenaje más grande y el tipo de interés más alto, acumularás más deuda debajo del encargado casero. Cuando alcanzas 95, si se asume que te tomar las cuotas, tú deberá $363.860 debajo del encargado casero pero de solamente $252.868 HECM inferiores.

Si no tienes ningún heredero que estás referido alrededor y deseas la cuota posible más grande que comienza inmediatamente, el encargado casero sería la opción derecha. Podrías recibir los $1.162.06 debajo del encargado casero para mientras vivas en tu casa. Los pagos paran si vendes la casa, o tienen que estar en una clínica de reposo por 12 meses consecutivos.

Un alternativa es retirar $132.753 como suma global y utilizarlos para comprar una anualidad inmediata de una compañía de seguro de vida. La ventaja de comprar una anualidad es que sería probablemente más grande de $1.162.06, y continuaría para la vida. La desventaja es que la anualidad es solamente tan buena como la compañía de seguro de vida de la cual la compras, tan límite tú mismo a una compañía altamente clasificada. Puedes encontrar cotizaciones inmediatas de la anualidad en www.immediateannuity.com, que también demuestra los grados de calidad de cada compañía.

Por otra parte, puede ser que desees preservar tanta equidad como sea posible, o para irse en tu estado o porque puede ser que vendas la casa en un cierto punto. En tal caso, si se asume que te puede conformar con el pago más pequeño, HECM es la opción mejor debido a la acumulación más pequeña de la deuda. Debes considerar el mismo alternativa de retirar una suma global y de comprar una anualidad inmediata.

Si tu necesidad inmediata del efectivo es pequeña pero anticipas que crecerá, HECM puede ser la opción mejor sin importar tu actitud hacia preservar equidad. La línea de crédito crece bajo programa de HECM pero no debajo del encargado casero. Si utilizas solamente 10 por ciento de la línea de HECM al principio, la porción inusitada será tan grande como la línea casera del encargado en cerca de 5 años.

Si no tienes ninguna necesidad inmediata de fondos, diferir una selección hasta que tienes una necesidad. El paso del tiempo aumenta las cantidades que puedes dibujar bajo ambos programas, puesto que haces más viejo y los límites del préstamo se levantan cada año. Pero no utilizar esto como excusa para procrastinar. Hacer tu preparación y ser listo.

Bajo ningunas circunstancias si dibujas el dinero en cualquier hipoteca reversa para invertirla. No hay inversiones seguras disponibles que te pagan un más alto de vuelta que el coste de la hipoteca reversa. Dibujar para consumir, no invertir.

El escritor es profesor de las finanzas honorario en la escuela de Wharton de la universidad de Pennsylvania. Los comentarios y las preguntas se pueden dejar en www.mtgprofessor.com.

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